EuroWire , BRUSELAS , 19 de marzo de 2026: El Banco Central Europeo ( BCE ) ha instado a los bancos de la zona del euro a reforzar su preparación ante perturbaciones geopolíticas, solicitándoles que realicen pruebas de estrés internas y establezcan medidas concretas para proteger sus posiciones de capital frente a conflictos y tensiones comerciales. Claudia Buch, presidenta del Consejo de Supervisión del BCE, declaró ante el Parlamento Europeo que no se debe dar por sentada la resiliencia, incluso cuando los bancos informen de sólidos niveles de capital y una calidad de activos estable.
Buch afirmó que los supervisores desean que los bancos identifiquen los eventos de riesgo geopolítico que podrían reducir el capital de nivel 1 común (CET1) en al menos 300 puntos básicos y que especifiquen las medidas preventivas que adoptarían para limitar el impacto. Este enfoque busca brindar a los supervisores una visión más clara de cómo las instituciones individuales evalúan y gestionan su propia exposición a las amenazas geopolíticas, en lugar de basarse únicamente en un escenario estandarizado.
Según Buch, los bancos de la zona euro están entrando en un periodo de creciente incertidumbre geopolítica desde una posición de relativa fortaleza. Citó un ratio CET1 agregado de alrededor del 16 % entre las entidades significativas y señaló que la proporción de préstamos dudosos se ha mantenido estable en torno al 2 %. Sin embargo, advirtió que las vulnerabilidades persisten y podrían hacerse más evidentes si las tensiones geopolíticas y económicas se transmiten con retraso a los prestatarios y a los precios de los activos. Buch destacó la exposición al sector inmobiliario comercial y los préstamos a pequeñas y medianas empresas como áreas donde los riesgos requieren especial atención. Añadió que los supervisores se mantienen alerta ante las debilidades específicas de cada sector que pueden surgir incluso cuando los indicadores generales, como los ratios de capital y los niveles de préstamos dudosos, parecen estables.
El cambio de enfoque del BCE se produce tras la prueba de estrés realizada el año pasado en toda la UE, que aplicó un escenario común de recesión vinculado a fricciones geopolíticas y medidas proteccionistas. Buch afirmó que el nuevo ejercicio, impulsado por los bancos, está diseñado para mostrar cómo cada entidad crediticia evalúa sus propias vulnerabilidades y riesgos extremos, lo que permite a los supervisores comparar las hipótesis internas, la identificación de riesgos y las medidas de mitigación previstas entre las distintas instituciones.
¿Por qué el BCE está cambiando a escenarios liderados por los bancos en 2026?
Los supervisores también señalaron otra preocupación: que los bancos podrían verse presionados a flexibilizar sus criterios de concesión de préstamos a medida que se intensifica la competencia, mientras que las pérdidas crediticias se mantienen relativamente controladas. Buch indicó que los supervisores examinarán con mayor detenimiento los criterios de evaluación crediticia para determinar si las condiciones de los préstamos siguen reflejando los riesgos subyacentes. Añadió que no hay indicios claros de un deterioro generalizado, pero señaló que los datos disponibles son incompletos, lo que dificulta que los bancos comparen sus condiciones de préstamo con las del mercado en general.
Además de exigir mayor rigor en la identificación de riesgos y la disciplina en la suscripción de créditos, Buch afirmó que el BCE está simplificando algunos aspectos de su labor de supervisión para centrarse más en las amenazas materiales a la resiliencia. Indicó que la información adicional de supervisión que se recopila anualmente como parte de las evaluaciones individuales de los bancos se ha reducido en aproximadamente un 20 %, en el marco de un esfuerzo por disminuir la carga administrativa en la medida de lo posible, sin dejar de supervisar los riesgos clave.
Buch afirmó que el BCE también está estandarizando los procesos de supervisión, incluidas las decisiones sobre capital, la aprobación de modelos internos, las evaluaciones de idoneidad y las inspecciones in situ. El objetivo, explicó, es agilizar los casos de menor riesgo y prestar mayor atención a las situaciones complejas y a los problemas potencialmente sistémicos que requieren una supervisión más exhaustiva.
Gestión del riesgo de concentración de terceros y de la nube
La resiliencia operativa ocupó un lugar destacado en el mensaje del BCE. Buch afirmó que la sólida rentabilidad de los bancos les brinda la oportunidad de invertir en tecnología de la información, digitalización y controles en un momento en que el sector se enfrenta a ciberataques más frecuentes, un mayor uso de la inteligencia artificial y una mayor dependencia de los servicios críticos externalizados. Sostuvo que fortalecer las capacidades operativas es cada vez más fundamental para mantener la resiliencia, la competitividad y la confianza de los clientes.
Buch reiteró que la plena implementación de Basilea III debe seguir siendo una prioridad política y reiteró su llamado a una mayor integración del mercado europeo . Asimismo, reiteró sus reiterados llamamientos para avanzar en un marco común de protección de depósitos y para fortalecer el respaldo de liquidez de los bancos en proceso de resolución, presentando estas medidas como parte de un esfuerzo más amplio para reforzar la estabilidad del sistema bancario.
Para el BCE , el mensaje a las entidades crediticias fue que los colchones actuales ofrecen tiempo y margen de maniobra, pero no inmunidad. Ante la creciente incertidumbre geopolítica, los supervisores exigen que los bancos pongan a prueba su resiliencia de forma más directa, refuercen su preparación interna y garanticen que las medidas de capital, suscripción y salvaguardias operativas se mantengan alineadas con un panorama de riesgo más volátil.
El artículo titulado «El BCE pasa de las pruebas de estrés a nivel de la UE a escenarios liderados por los bancos» apareció primero en Irish Beacon .